Апталық техникалық талдау және болжам (24–28 қараша 2025 ж.)

Бұл апталық техникалық талдау EURUSD, USDJPY, GBPUSD, AUDUSD, USDCAD, алтын (XAUUSD) және Brent мұнайы үшін негізгі графикалық үлгілер мен деңгейлерді көрсетіп, алдағы аптадағы (24–28 қараша 2025 ж.) нарықтық қозғалыстарды болжайды.

Осы аптада бақылауға тұрарлық негізгі техникалық деңгейлер

• EURUSD: Қолдау: 1.1500, 1.1440. Қарсылық: 1.1570, 1.1650
• USDJPY: Қолдау: 155.00, 153.80. Қарсылық: 158.00, 159.88
• GBPUSD: Қолдау: 1.3000, 1.2828. Қарсылық: 1.3150, 1.3220
• AUDUSD: Қолдау: 0.6435, 0.6333. Қарсылық: 0.6480, 0.6530
• USDCAD: Қолдау: 1.4065, 1.3970. Қарсылық: 1.4160, 1.4240
• Gold: Қолдау: 4000, 3930. Қарсылық: 4130, 4285
• Brent: Қолдау: 61.75, 60,00. Қарсылық: 64.64, 66.00

EURUSD болжамы

Осы аптада еуро үшін басым факторлар еуроаймақ экономикасының баяулауы және инфляцияның әлсіз бейіні болып қала береді. Нарық ЕОБ мөлшерлемені ФРЖ-дан бұрын төмендету циклін бастау тәуекелін әлі де жоғары бағалайды. АҚШ-та үкіметті қаржыландырудың уақытша ұзартылуы (shutdown тек қаңтардың соңына дейін кейінге қалдырылды) фонында және берік макродеректерге байланысты долларға сұраныс жоғары күйінде, бұл USD-дың «қауіпсіз айлақ» мәртебесін қолдайды. Іргелі фон EURUSD жұбы үшін орташа теріс болып қала береді.

EURUSD техникалық талдауы

Күндік графикте EURUSD жұбы 1.1655-ке дейінгі түзету құрылымын аяқтап, үшінші төмендеу толқынын қалыптастыруда. Қазір алғашқы төмен қозғалыс аяқталды, баға 1.1499-ға дейін сырғып, бұл деңгей ықтимал pivot (бұрылыс) ретінде әрекет етуде. Алдағы аптада 1.1499 үстінде жергілікті консолидация диапазоны қалыптасуы күтіледі. Егер диапазон жоғары бұзылса, құрылым 1.1570-ке дейінгі түзету аяғына (төменнен тест) ұзаруы мүмкін. Егер диапазон төмен бұзылса, үшінші толқын ішіндегі төмендеу жалғасып, мақсаттар ашылады:

• 1.1444 (жергілікті мақсат)
• 1.1333 (келесі құрылымдық деңгей)
• 1.1250 (бағаланған толқын мақсаты)

1.1499 деңгейі құрылымдық PP (pivot point) ретінде әрекет етуі мүмкін болғандықтан, ағымдағы төмендеу толқынының жалпы мақсаты 1.1066 деңгейінде проекцияланады. Бұл деңгей PP құрылымына сәйкес үшінші толқынның бағаланған нүктесіне сай келеді.

EURUSD бойынша болжам сценарийлері

Аюлы (базалық) сценарий: 1.1570-ке ықтимал түзетуден кейін үшінші төмендеу толқынының жалғасы қалыптасуы мүмкін.

Төмен мақсаттар:

• 1.1444
• 1.1333
• 1.1250

Импульс жеткілікті болса, PP-дан бағаланған толқын мақсаты ретінде 1.1066 бағытына қозғалыс мүмкін.

Бұқалы (балама, ықтималдығы төмен) сценарий: нарық 1.1570 деңгейін жоғары көлеммен бұзса, әрі қарай түзету өсу мүмкіндігі ашылады, мақсаттар:

• 1.1650
• (күшті импульспен) 1.1730

Дегенмен құрылым аюлы күйде болғандықтан, бұл сценарийдің ықтималдығы төмен.

USDJPY болжамы

USDJPY жұбы бойынша драйвер – ФРЖ мен Жапония банкі саясаты арасындағы алшақтық. ФРЖ «қатаң» ұстанымын сақтап, мөлшерлемелерді жоғары деңгейде ұстайды, бұл АҚШ облигация кірістілігін қолдап, долларды күшейтеді. Жапония банкі, керісінше, аса сақ және елеулі қатаңдатуға дайын еместігін көрсетеді, бұл иенаның қымбаттау әлеуетін шектейді. АҚШ пен Жапония арасындағы кең кірістілік дифференциалы жұптың раллиіне басты қозғау береді. Геосаяси тәуекелдер «қауіпсіз айлақ» активтеріне уақытша сұраныс арттырғанымен, иенаға тұрақты қызығушылық тудырмайды. Іргелі фон 158.00–159.88 және одан жоғары бағыттарға ұмтылатын тұрақты бұқалық құрылымды қолдайды.

USDJPY техникалық талдауы

Күндік графикте USDJPY жұбы 153.80 маңында консолидация диапазонын құрды. Жоғары бұзылғаннан кейін баға 158.00 мақсат деңгейіне бағытталған бұқалық толқынды дамытуды жалғастырды. Алдағы аптада осы мақсатқа жету күтіледі.

158.00 орындалған соң, жұп 155.77-ге дейін түзету қозғалысын бастай алады (жоғарыдан тест). Осы деңгейден жұп 159.88 бағытымен өрлеу траекториясын қайта жалғастырып, құрылым 162.22 бағаланған мақсатқа дейін ұзаруы мүмкін.

USDJPY бойынша болжам сценарийлері

Бұқалы (негізгі) сценарий: 155.00 үстінде сенімді бұзылу 158.00 және 159.88 бағыттарына дейін бұқалық толқынды жалғастыру әлеуетін ашып, әрі 162.22-ге дейін кеңейтуді мүмкін етеді.

Аюлы (балама) сценарий: 155.00 төмен айқын құлдырау және жоғары көлеммен бұзылу 149.90 бағытына дейін тереңірек түзетуді бастай алады.

GBPUSD болжамы

Фунтқа қысым Ұлыбританияның әлсіз макродеректерімен сақталады: іскерлік белсенділік төмендеуі, еңбек нарығының салқындауы және инфляция қарқынының баяулауы Англия Банкінің 2026 ж. I тоқсанда жеңілдетуді бастау ықтималдығын арттырады.

Долларды АҚШ бюджеті төңірегіндегі белгісіздік және қаңтарға дейінгі қаржыландырудың уақытша ұзартылуы да айқындайды — бұл USD-ға алдымен «қауіпсіз айлақ» ретінде сұранысты сақтайды. Негізгі PCE инфляциясы мен FOMC хаттамалары алдындағы кезеңде нарық абай, техникалық диапазондарда саудаласуға бейім.

GBPUSD техникалық талдауы

Күндік графикте GBPUSD жұбы орта мерзімді төмендеу арнасын қалыптастыруды жалғастыруда. Нарық 1.3150 маңындағы жергілікті диапазонда бекіді — қазір бұл кілт «магнит» аймағы.

Осы аптада диапазон 1.3000 деңгейін тестілеу үшін төмен қарай кеңеюі мүмкін. Одан кейін жұп 1.3150-ге дейін кері тартылып, ықтимал pivot аймағын қалыптастыруы ықтимал. PP 1.3150-ге жету 1.2828 жергілікті мақсаты бар жаңа импульстік төмен толқынды іске қосып, трендті 1.2580 бағытында (үшінші толқынның бағаланған мақсаты) әрі қарай кеңейтуі мүмкін.

GBPUSD бойынша болжам сценарийлері

Аюлы (негізгі) сценарий: 1.2828 және 1.2580 мақсаттарымен үшінші төмендеу толқынының дамуы.

Бұқалы (балама) сценарий: 1.3150 үстінде тұрақты орнығу 1.3292 бағытына (төмендеу арнасының жоғарғы шекарасы) дейін түзету өсу әлеуетін ашады.

AUDUSD болжамы

Аустралиялық доллар тауарларға жаһандық сұраныстың әлсіреуі және АҚШ долларының күшеюі аясында қысыммен саудалануда. ФРЖ-ның соңғы хаттамалары мөлшерлемелерді нарық күткеннен ұзағырақ жоғары деңгейде ұстау ниетін айқындап, USD-ға қызығушылықты арттырып, AUD-тың өсу әлеуетін шектеді.

Темір кені бағалары қалыпты құбылуда: Қытай экономикасында орнықты қалпына келудің жоқтығы тауарлық валюталарды жеткілікті қолдамайды. Қосымша әсер — RBA-ның болашақ қатаңдатуына қатысты күтулердің төмендеуі: нарық саясатты сақтап қалуға басымдық беріп, үзілісті бағаға қосуда.

Осы аптада назар АҚШ инфляциясы мен еңбек деректеріне (USD бағытын айқындауы мүмкін), сондай-ақ Австралиядағы іскерлік белсенділік индикаторларының жарияланымына ауады.

AUDUSD техникалық талдауы

Күндік графикте AUDUSD жұбы 0.6435-ке дейін төмендеуді аяқтады. Осы аптада 0.6477-ге дейін техникалық серпілу мүмкін (алдыңғы қолдау деңгейін төменнен тест). Бұдан соң 0.6422 бағытында төмендеу қайта жалғасып, осы жерде ықшам консолидация диапазоны қалыптасуы ықтимал.

Диапазоннан төмен бұзылу үшінші төмендеу толқынын жалғастыру әлеуетін ашады, алғашқы мақсат — 0.6333, орта мерзімді мақсат — 0.6222.

AUDUSD бойынша болжам сценарийлері

Аюлы (негізгі) сценарий: 0.6435 деңгейінен төмен бұзылу және орнығу 0.6333-ке дейін жылдам төмендеу, кейін 0.6222 жергілікті мақсатына қозғалыс шарттарын жасайды.

Бұқалы (балама) сценарий: 0.6480 үстінде нық орнығу 0.6530-ға дейін түзету өсуіне жол ашады; дегенмен тренд аюлы, бұл серпіліс түзетуші ретінде қаралады.

USDCAD болжамы

USDCAD жұбының жоғары импульсі факторлар жиынтығымен сақталуда:

• АҚШ — долларға жоғары сұраныс

FOMC хаттамалары «қатаң» реңктің сақталғанын көрсетті, бұл долларды қолдайды. АҚШ инфляциясы ФРЖ мақсаттарынан жоғары тұрақтанған, сондықтан нарық жылдың соңына дейін мөлшерлеме төмендемейді деген ықтималдықты жоғары бағалайды. Қазынашылық кірістілігі жергілікті максимумдар маңында, USD тартымдылығын арттырады.

• Канада Банкі — жұмсағырақ реңк

Ішкі сұраныс әлсіз, еңбек нарығы салқындауда. Инфляцияның баяулауы келер жылдың басында мөлшерлеме төмендету ықтималдығын өсіреді. CAD Q3-тағы тауар бағаларының төмендеуіне және тауарларға орташа сұранысқа байланысты қысымда.

• Мұнай — CAD үшін нейтрал-теріс фактор

Brent түзету құрылымында саудалануда, OPEC+ квоталары төңірегіндегі белгісіздік бағалардың өсуіне кедергі. Мұнайда айқын бағыттың болмауы CAD-ты негізгі драйверден айырады.

USDCAD техникалық талдауы

Күндік графикте USDCAD жұбы 1.3972-де түзету толқынын аяқтады. Қазір 1.4160 бағытына (үшінші толқынның бағаланған мақсаты) қарай тағы бір бұқалық импульс құрылымы қалыптасуда. Осы мақсат орындалғаннан кейін 1.3939 аймағына дейін (жоғарыдан тест) түзету толқыны күтіледі. Түзету аяқталғаннан соң, трендтің негізгі бағаланған мақсаты 1.4333 бағытындағы бесінші өрлеу толқыны проекцияланады.

USDCAD бойынша болжам сценарийлері

Бұқалы (негізгі) сценарий: 1.4065 үстінде бұзылу келесі жоғары импульс құрылымының басталғанын растады және 1.4160 (минималды мақсат аймағы) бағытына қозғалысқа жол ашты.

Аюлы (балама) сценарий: 1.4040 төменге қарай өткір кері тартылу және жоғары көлеммен бұзылу 1.3939 аймағын нысана ететін кеңейтілген түзетуге ауыстыра алады.

XAUUSD болжамы

Осы аптада алтынның қозғалысын үш негізгі фактордың үйлесімі айқындайды: ФРЖ мөлшерлемені төмендету күтулері, АҚШ нақты қазынашылық кірістері динамикасы және жаһандық тәуекел-тәбеттің жалпы деңгейі.

• ФРЖ саясаты және желтоқсан – қаңтардағы жұмсарту күтулері: соңғы FOMC хаттамаларынан кейін нарық алғашқы төмендетуді алдағы екі отырыстың бірінде болуы мүмкін деп бағалай бастады. АҚШ инфляция метрикалары айлық бәсеңдеуді жалғастыруда, core CPI тұрақты төмендеу үрдісінде. Бұл нақты кірістілікке қысым жасап — дәстүрлі түрде алтынды қолдайды. Дегенмен, жұмсартудың біраз бөлігі бағаларға қосылған, сондықтан ФРЖ тарапынан кез келген «қатаң» комментарийлерге алтын сезімтал
• Кірістілік динамикасы және долларлық өтімділік: 10 жылдық нақты кірістілік тоқсанның жергілікті минимумдары маңында. 2% үстіне оралуға кез келген талпыныс алтынның өсуін шектейді. Сонымен қатар USD индексі орта мерзімді түзету құрылымын қалыптастыруда, бұл металды қосымша қолдайды, бірақ доллардың әлсіреу құрылымы әлі кілт деңгейлердің бұзылуларымен расталмаған
• Геосаяси белгісіздік: Таяу Шығыс пен Азиядағы шиеленістің жоғары болуы «қауіпсіз айлақ» активтеріне сұранысты ұстап тұр. Инвесторлар алтынды қақтығыстардың ушығуына және тауар нарықтарындағы құбылмалықтың күрт секірулеріне қарсы хедж ретінде қарастырады. Бұл фактор фондық болса да, тұрақты қолдау көзі болып тұр

XAUUSD техникалық талдауы

Күндік графикте нарық 4,000 деңгейіне дейін (жоғарыдан тест) түзетуді аяқтады. 4,130-ға серпіліс және 4,040-қа кері тартым орын алды. Нарық 4,130 маңында консолидация диапазонының шекарасын іс жүзінде сызып берді. Осы аптада өсу толқыны 4,285 бағытымен жалғасуы мүмкін. Бұдан кейін 4,030-ға дейін түзетуді қарастыру өзекті болады.

XAUUSD бойынша болжам сценарийлері

Бұқалы (негізгі) сценарий: 4,130 үстінде бұзылу түзету толқынын 4,285-ке дейін жалғастыру әлеуетін ашады.

Аюлы (балама) сценарий: 4,000 төмен нық орнығу 3,840 және 3,660 бағытындағы төмендеуді іске қосады.

Brent болжамы

Мұнай нарығы қарашаның соңғы аптасына ұсыныс тапшылығы тәуекелінің біршама төмендеуі және жаһандық экономикаға қатысты белгісіздіктің күшеюі жағдайында кіреді. Негізгі фактор — бірнеше OPEC+ елдерінде, ең алдымен Сауд Арабиясы мен Иракта өндірудің біртіндеп қалпына келуі, бұл қысқа мерзімде бағаларға қысым жасап, өсу әлеуетін шектейді. Сонымен қатар орта мерзімде бағаларды Азиядағы сұраныс күтулері қолдайды: Қытай деректері өнеркәсіп секторының тұрақтануын көрсетеді. АҚШ-та ұсынысты түзету циклы жалғасуда: тақтатас өндірушілерінің белсенділігі жылдық орташа деңгейден төмен, ал EIA ресми болжамдары 2026 ж. I тоқсанда ұсыныс өсімінің баяулауын көрсетеді. Қосымша қолдауды соңғы аптадағы АҚШ коммерциялық қорларының төмендеуі береді. Геосаяси фон аралас. Жекелеген тасымал бағыттарындағы өршулер жүйелік жеткізілім бұзылуын тудырмай тұр, бірақ Таяу Шығыстағы ұзаққа созылған тұрақсыздыққа байланысты нарықта тәуекелдік премия сақталады. Аймақтағы кез келген жаңа оқиғалар қысқа мерзімді құбылмалық секірулерін қоздыруы мүмкін. Нарық қатысушылары желтоқсандағы OPEC+ отырысы перспективаларын да бағалауда, онда икемді ұсыныс басқару стратегиясы қайта расталуы ықтимал. Ағымдағы квоталарды сақтау сценарийі ықтималы жоғарырақ көрінеді, бұл жыл соңына қарай нарықтың теңгерілуіне үмітті қолдайды. Жалпы, Brent үшін іргелі фон орташа нейтрал: қысқа мерзімде ұсыныс өсімі салдарынан бағалық қысым сақталады, бірақ сыртқы соққылар болмаған жағдайда орта мерзімді баланс біртіндеп қалпына келуге сәл де болса бейім.

Brent техникалық талдауы

Күндік графикте Brent бағасы 64.00 үстінде орныға алмады. 63.40 деңгейінен төмен бұзылып, нарық 61.75-ке дейінгі тағы бір түзету аяғын дамытуды меңзейді. Түзету аяқталған соң 66.00 бағытымен жаңа бұқалық толқын басталуы мүмкін, әрі қозғалыс 69.10 жергілікті мақсатына дейін жалғасуы ықтимал.

Brent бойынша болжам сценарийлері

Бұқалы (негізгі) сценарий: Еуропа мен Таяу Шығыстағы елеулі геосаяси тәуекелдерді ескерсек — олар кез келген сәтте ушығуы мүмкін — бағалардың күрт өсуі ықтимал, мақсаттар:

• бірінші мақсат: 69.10
• екінші мақсат: 72.10
• бірінші өрлеу толқынының негізгі мақсаты: 78.30

Аюлы (балама) сценарий: 63.40 деңгейінен төмен бұзылу түзетуді 61.75 бағытына дейін ұзартуға әлеует ашады.

Шот ашу

Ескерту: Бұл мақала AI құралдарының көмегімен аударылды. Түпнұсқа ағылшын мәтінінің мағынасы сақталуына назар аударылғанымен, кейбір дәлсіздіктер немесе түсіп қалған жерлер болуы мүмкін; күмән туған жағдайда бастапқы материалға жүгініңіз.